Yatırım fonu seçerken size en uygun fonu belirlemek için hedeflerinizi, yatırım sürenizi, risk tercihinizi ve uygunluk testi sonucunuzu dikkate almanız önemlidir.
- Uygunluk Testi sonucunuz dikkate alarak değerlendirme yapın.
Uygunluk testi, bankamız tarafından pazarlanan veya müşteri tarafından talep edilen ürün ya da hizmetin müşteriye uygun olup olmadığının değerlendirilmesi amacıyla yapılır. Bu test kapsamında müşterilerin ilgili ürün veya hizmetin taşıdığı riskleri anlayabilecek bilgi ve tecrübeye sahip olup olmadığı tespit edilir.
Sermaye Piyasası Kurulu’nun “Yatırım Kuruluşlarının Kuruluş ve Faaliyet Esasları Hakkında Tebliğ (III-39.1)” uyarınca Bankamız da dâhil olmak üzere tüm yatırım kuruluşlarının, müşterilerini profesyonel veya genel müşteri olarak sınıflandırması ve bu sınıflandırmaya uygun hizmet sunması gerekmektedir.
Bankamız, alım-satıma aracılık faaliyetleri kapsamında müşterilerine uygunluk testi yapmakla yükümlüdür. Uygunluk testi tüzel kişi müşteriler açısından ihtiyari olmakla birlikte, Bankamız tarafından müşteri statüsündeki tüm bireysel ve tüzel müşterilere uygulanır.
Müşterinin, uygunluk testi sonucunda tespit edilen risk tercihinden daha riskli bir ürün veya hizmet kullanmak istemesi durumunda; yeni bir uygunluk testi yapılmadan “Uygunluk Testi Sonucuna Uygun Olmayan Risk Seviyesindeki Ürünlerle İşlem Yapma ve Risk Kabul Beyanı” formu alınarak en yüksek risk sınıfındakiler dahil tüm yatırım ürünlerinde işlem yapılması mümkündür.
Müşteri beyan formu onayı verdikten sonra tekrar uygunluk testi uygulanırsa, beyan formu geçerliliğini yitirir ve yeni uygunluk testi sonucundaki risk profili geçerli olur. Beyan formu alınması, müşterinin risk profilini ve puanını değiştirmez.
| Müşteri Uygunluk Testi Sonucuna Göre Risk Profili Bazında Ürün Puan Listesi | Gerekli Puan |
| Çok Düşük Riskli (Repo-Ters Repo, BPP, Yatırımcı Bilgi Formunda risk değeri 1 olan yatırım fonları vb.) | 0<=20 ise |
| Düşük Riskli (Hazine Bonosu, Devlet Tahvili, Hazine Kira Sertifikaları Yatırımcı Bilgi Formunda risk değeri 2 ve 3 olan yatırım fonları vb.) | 21=> puan bilgisi <=35 |
| Orta Riskli (Hisse Senedi, Hisse Senedi Fonları, Borsa Yatırım Fonları, Eurobond, Dövizli Tahviller, Özel Sektör Borçlanma Araçları, Kira Sertifikaları, Yatırımcı Bilgi Formunda risk değeri 4 olan yatırım fonları vb.) | 36=> puan bilgisi <=50 |
| Yüksek Riskli (Türev İşlemler (Vadeli Opsiyon Piyasasında) Varant, Yatırım Kuruluşu Sertifikası, Yatırımcı Bilgi Formunda risk değeri 5 ve 6 olan yatırım fonları vb. | 51=> puan bilgisi <=75 |
| Çok Yüksek Riskli (Tezgahüztü Türev İşlmeler, Yapılandırılmış Borçlanma Araçları, Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri-FX, Yatırımcı Bilgi Formunda risk değeri 7 olan yatırım fonları vb.) | 76=> puan bilgisi <0100 |
| Uygunluk Testi Puanı | Risk Profili | Risk Değeri | Fon Türleri |
| 0-20 | Çok Düşük/Düşük Riskli | Risk Düzeyi 1-2 | Para Piyasası Fonları, Kısa Vadeli Borçlanma Araçları Fonları. |
| 21-35 | Düşük Riskli | Risk Düzey 1-3 | Para Piyasası Fonları, Kısa Vadeli Borçlanma Araçları Fonları, Katılım Fonları (Düşük Riskli) |
| 36-50 | Orta Riskli | Risk Düzeyi 3-4 | Orta Vadeli Borçlanma Araçları Fonları, Karma Fonlar, Değişken Fonlar, Fon Sepeti Fonları |
| 51-75 | Yüksek Riskli | Risk Düzeyi 5-6-7 | Hisse Senedi Fonları, Yabancı Menkul Kıymet Fonları, Kıymetli Maden Fonları, Fon Sepeti Fonları, Değişken Fonlar |
| 76-100 | Çok Yüksek Riskli | Risk Düzeyi 1-7 | Kıymetli Maden (Altın/Gümüş) Fonları. Serbest Fonlar, Hisse Senedi Fonları, Yabancı Menkul Kıymet Fonları, Tematik Fonlar |
- Yatırım Sürenizi Belirleyin
Genellikle aşağıdaki örnek tabloda gösterilen fonların yatırımda kalma süresi örneklendirilmiş olup, yönetilen fonun içerik ve temasına göre değişkenlik göstermektedir. İlgili fonun tüm detaylarına KAP üzerinden ulaşabilirsiniz.
I. Yatırım Süresi (Kısa/Orta/Uzun)
II. 0-6 ay → Para Piyasası Şemsiye Fonu / Borçlanma Araçları Şemsiye Fon
III. 6-12 ay → Fon Sepeti Fonlar/Değişken Fonlar
IV. 12 ay üstünde → Hisse Senedi Şemsiye Fon / Değişken Şemsiye Fon/ Serbest Şemsiye /Kıymetli Madenler Şemsiye Fon
- Risk Tercihlerinizi Göz Önünde Bulundurun
Her fonun risk seviyesi fiyat hareketliliği farklıdır. Değer dalgalanmalarına karşı hassasiyetinizi bilmek, sizi daha doğru bir seçime yönlendirir. Genellikle aşağıdaki örnek tabloda gösterilen fonların yatırımda kalma süresi örneklendirilmiş olup, yönetilen fonun içerik ve temasına göre değişkenlik göstermektedir.
I. Düşük: Para Piyasası Fonları/ Kısa Vadeli Borçlanma Araçları
II. Orta: Fon Sepeti Fonlar
III. Yüksek: Hisse Senedi Fonları/ Kıymetli Maden Fonları
- Fonun Yatırım Yaptığı Varlıkları İnceleyin
Bir fonun içeriği hangi varlıklara yatırım yaptığını bilmek önemlidir. Hisse senedi, tahvil, bono, kira sertifikası, özel sektör tahvil, repo, yabancı hisse senedi, kamu borçlanma araçları, kıymetli madenler veya farklı varlık türlerine yatırım yapan fonlar farklı risk ve getiri profillerine sahiptir.
- Getiriyi Değerlendirirken Geçmiş Performansını İnceleyin
Geçmiş getiriler fikir verebilir, ancak geleceği taahhüt etmez. Tek başına geçmiş performans ile karar vermek yeterli değildir. Fonun bu performansı hangi piyasa koşullarında elde ettiğini de dikkate almak gerekir.
- Fonun Büyüklüğü ve Yatırımcı Sayısına Önem Verin
Fon büyüklüğü, bir yatırım fonunun yönettiği toplam para miktarıdır. Yani yatırımcıların fona koyduğu paraların toplam değerini gösterir.
Fon büyüklüğünün önemli olmasının başlıca nedenleri şunlardır:
- Güven göstergesi olabilir: Büyük fonlar genelde daha fazla yatırımcı tarafından tercih edilir.
- Alım-satım kolaylığı sağlar: Büyük fonlarda para giriş-çıkışı daha rahat yönetilir.
- Maliyet avantajı sağlar: Büyük fonlar işlem maliyetlerini daha verimli dağıtabilir.
- Çok küçük fonlar riskli olabilir: Az yatırımcıya sahip fonlarda ani para çıkışı fonu daha fazla etkileyebilir.
- Çok büyük fonlar bazen yavaş hareket eder: Özellikle küçük fırsatlara yatırım yapmakta zorlanabilir.